Młody rybak, niezadowolony ze swojego życia, wyrusza na poszukiwanie mitycznej wyspy Penglai. Rozbity podczas sztormu, zostaje uratowany przez tajemniczą kobietę, która zdaje się posiadać nadprzyrodzone moce. Zaczyna wierzyć, że jest ona wcieleniem boskiego Buddy. Kobieta odchodzi, obiecując powrót, a dopiero wtedy rybak ostatecznie dochodzi do druzgocącego uświadomienia.