Młoda szermierka Fang Ying-qi (Cheng Pei-Pei) wyrusza, by dołączyć do zgromadzenia czołowych wojowników świata sztuk walki pod sztandarem Lorda Xia (Fang Mien) i Klanu Latającego Smoka. Ich misją jest zorganizowanie obrony kraju przed najeźdźczymi siłami Jin. Fang zamierza również pomścić śmierć rodziców, zamordowanych 20 lat wcześniej przez przywódcę bandytów Hana Shi-xionga (Huang Chung-hsin). Han przyjął od tego czasu nową, fałszywą tożsamość szanowanego członka Klanu Latającego Smoka, a potajemnie współpracuje z Jin, by rozbić ruch oporu. Han, wykorzystując podstęp i sieć przestępczych wojowników, próbuje zabić Fang, a gdy mu się to nie udaje, wrobić ją w zdradę. Gdy jego prawdziwa tożsamość i zamiary wychodzą na jaw, zdeterminowana Fang musi polegać na swoich zabójczych umiejętnościach władania mieczem oraz pomocy przebiegłego przywódcy klanu żebraków (Yueh Hua), by powstrzymać Hana i odzyskać dobre imię.