Coś w rodzaju kreskówkowej wersji „All About Eve” lub opowieści o wykorzystywaniu ludzi przez ludzi. Film rozpoczyna się od mężczyzny śpiewającego piosenkę tytułową, któremu towarzyszą pianista, trębacz i puzonista. Następnie pojawia się retrospekcja historii Fifi, która opuszcza Waldo dla Alonza, a potem opuszcza Alonza dla właściciela cyrku. W teraźniejszości okazuje się, że wszyscy trzej mężczyźni są muzykami i omal nie zostają potrąceni przez limuzynę, w której jedzie Fifi, obecnie gwiazda sceny.