Książę Kijowski postanowił wyznaczyć następcę tronu, tylko pech — któż mógłby nim zostać? Krewny, przyjaciel rodziny, a może zagraniczna księżniczka? Nie myśląc długo, Książę-Ojciec wybiera prawie księżniczkę, a przede wszystkim krewną — swoją siostrzenicę Zabawę. Dziś ona i jej mąż, Elizeusz (pamiętacie wiernego ucznia Dobryni Nikiticza?), pobierają nauki w dalekim Konstantynopolu, gdzie rządzi podstępny basileus. Aby sprowadzić dziedziczkę do rodzinnych stron, w pośpiechu wysłani zostają trzej bohaterowie i oczywiście główny nadworny koń, Juliusz.