Przypadkiem Kuzma Lichikov, mieszkaniec baśniowego miasteczka Veliky Guslar, trafił do jaskini, w której leżała uśpiona księżniczka. Obudziła się od pocałunku Kuzmy i zakochała w bohaterze. Miłość obudziła w Lichikovie talent rzeźbiarza w drewnie, a on ozdobił zabawnymi figurkami leśną polanę, na której zamieszkał z księżniczką w chacie. Jego twórczością zainteresował się Batyev, „szef miejskiej kultury”. Postanowił wykorzystać rzemieślnika i jego baśniową polanę do organizacji imprez masowych, w zamian obiecując Lichikovowi i księżniczce osobne mieszkanie. Lichikov, otrzymawszy posadę, szybko zbiurokratyzował się i w przypływie urzędniczego zapału nie zauważył, jak zniknęła z jego życia miłość...