Opowiada historię miłości Don Hose’a i cygańskiej dziewczyny Karmen. Don Hose jest żołnierzem. Chce aresztować Karmen, która brała udział w bójce, i zaprowadzić ją do więzienia. Zakochuje się jednak w Karmen i pozwala jej uciec. Karmen odwzajemnia życzliwość Don Hose’a i zostaje z nim. Od tej pory Don Hose ma oczy tylko dla Karmen. Gdy słyszy plotki o związku Carmen z pułkownikiem, Don Hose zabija go. Don Hose ucieka z miasta z Carmen i jej bandą, rozpoczynając życie przemytnika, i musi stawić czoła Garcii, przywódcy bandy, który również ma oko na Carmen.