Coś wspaniałego i przerażającego przydarza się dziewczynce Maszy w noc przed Nowym Rokiem. Trafi do baśniowego królestwa choinek, gdzie spotka Króla i Królową, w których rozpozna swojego ojca i macochę; w gęstwinie będą się ukrywać przebiegłe i zdradzieckie szczury. Dowie się, że raz w roku, w sylwestrową noc, dojrzewa tu magiczny orzech Krakatuk, który może spełnić najskrytsze życzenie. W tym baśniowym lesie Masza spotka też brzydkiego i nieszczęśliwego Dziadka do Orzechów i zdoła uwolnić go od złych zaklęć…